图1：基本型手机的关键组件包括射频部分、功率管理和模拟及数字基带处理。
在非常高端的市场上，“智能手机”已经成为PDA的替代产品，智能手机通常定义为具有能够运行操作系统(如微软的Windows Mobile、Linux等)所需的足够存储器和处理能力的电话，大体上具有预安装或售后安装应用软件的额外功能特性。
大多数智能电话具有比普通手机更大的显示屏，需要认真的背光和功率管理设计以延长电池寿命，而且通常具有额外的连接功能，包括Wi-Fi、USB和蓝牙。智能电话因此远远地不再受限于整体市场的很小份额，并被指望为来年市场增长带来贡献。近市场对于“超低成本”手机的市场拓展的讨论很多，这些手机具有基本的语音和短信(SMS)功能、单色显示器(或者没有显示器)，没有多媒体功能，这种手机是针对那些使用手机的低收入用户市场以及发展中国家。
当前的目标是成本为20美元(或更低)，售价为30美元(或者更低)。因为手机成本的很大部分是半导体材料成本，因此通过使用系统级芯片(SoC)或者系统级封装(SiP)技术减少芯片数量的方法得到很大的关注(图1)。这两种方法都有其优点，都能实现降低半导体材料成本的目标。SoC可能终能实现单个手机产品的硅片成本，但是SiP方法具有更大的灵活性，可能在多种型号的产品上重复利用现有软件、开发工具等。
尽管技术的自然发展将降低使用这两种方法的成本，但了解将新的手机接入无线网络的整体成本同样重要。除非整体的生产成本(包括关税、知识产权授权费、生产劳动成本以及资本成本)以及供应成本(包括分销、基础架构的部署、服务、支持、宣传等)都同样降低，超低成本手机市场的开发将非常慢，入门级的低端用户可以选择使用二手手机或者翻新手机(这些手机比入门级手机具有更多的功能)。
二手手机的数量将持续增长。随着市场年销售量达到7亿到8亿部和一年的淘汰周期，通过二手渠道将为新兴市场产生一个非常巨大的低成本手机来源。当然，这些手机将不能支持新的手机功能，部分新手机将能支持3G网络，但是再过几年这些二手手机很大部分将是能支持2.5G或者2.75G的类型。
考虑到这些替代/升级手机，那什么才是下一个的增长推动力呢？什么技术才能实现这种增长呢？对于高端智能手机来说，其推动力将是快速下降的低功率微处理器和存储器成本。对于超低成本的产品来说，推动力来自于低芯片组成本和低基础架构成本以及服务成本。终，多功能手机将通过改善关键的外设功能和用户界面以及针对关键用户群的优化功能来推动市场。
在过去几年，发达国家的手机市场增长是因为运营商提供的新业务，但是也受到具有用户重视的功能推动。意外的是，新手机对用户的吸引很少与无线接口技术或者无线接口技术支持的数据速率有关系。实际情况是，一些简单的非技术性的改善，例如圆滑的外形和创新的形状已经具有足够的吸引力，因为手机在某些社会圈子中已经成为时尚和地位的标志。然而，很明显，新手机的吸引力很大部分来自于彩色显示屏和定制铃声以及相机。所有这些背后都包含一种技术和支持器件，但是技术的发展才是推动市场不断分化的关键。那些能与这些趋势保持一致并合理利用的运营商和零售商将得到发展。
图2：基本型手机与智能手机之间的关键差异是增加了一个媒体处理器和与不同外设连接的接口。
具有相机功能的手机是一个很有意思的例子。早期的相机手机仅仅带来新奇的体验，能照下一个瞬间的图像并通过网络发送给其他的用户。去年，相机手机的数量次超过数码相机。这些手机紧跟数码相机市场的脚步，将成像分辨率从30万像素或者以下提高到7百万像素。
高分辨率为成像功能带来了新的应用机会，例如条码扫描、文本/URL获取等等。然而，高质量成像的好处直到其他的光学器件(镜头、聚焦/缩放控制、成像稳定以及图像处理)技术跟上才真正实现。随着这些器件得以实现，那些对照相功能关注的用户将使用他们的相机手机，而不是买一个新的数码相机(图2)。
具有像iPod功能的音乐播放器手机现在已经在市场上出现，1GB的闪存(内嵌的或者可拔插的卡片形式)可以保存大量的音乐。一些初期的硬盘音乐播放器手机已经出现，在未来几年内将成为很普通的产品。即使在一个一般的手机中，其处理能力足够实现音频解码。某些芯片组包括性能足够的高质量回放数模转换器(DAC)以及用于音频回放的耳机驱动放大器。还有一些系统层和业务层的问题须待解决，大多数与内容控制、分配机制、版权管理有关。
电视接收是一种出现在蜂窝电话中的新功能，它们使用现有的蜂窝网络发送内容，或者用分离的只用于接收的信道。对压缩视频的解码可以用软件来实现或者用专用硬件处理模块来实现。然而，要点亮背光来看视频片断而不消耗太多功率是一个难题。新出现的电视相关功能可以通过手机在电视上播放保存的静态图像和短的视频片断，这需要从数字存储的照片或者视频短片产生模拟的视频信号。
游戏手机对于一部分的手机用户来说具有很大的吸引力。尽管这些用户可能不会太注意相机质量，他们对图形功能、用户界面甚至声音效果很感兴趣，像运动感应这样的新技术让游戏玩家以一种新的方式与手机互动。另一方面，音乐手机迷可能并不太关心这种功能。
具有讽刺意味的是，数码蜂窝电话的这些功能新要求正在主导新模拟功能的需求。包括像将数百万像素的相机传感器与数字处理器连接要求的模拟图像处理、音频与视频回放DAC以及放大器、LCD背光控制、运动传感器以及为所有新功能供电的同时延长电池寿命的功率管理和电池监测/充电功能。